Виды инвестиционных фондов на Багамских островах

 

Содержание

Виды инвестиционных фондов на Багамских островах

После глобального финансового кризиса в 2008 году Багамские острова начали постепенно нормализовать свой подсектор финансового рынка — инвестиционные фонды. С 2013 года количество инвестиционных фондов увеличилось на 10,5%. Более того, после сильнейшего застоя, с ежегодным приростом в 6,5% начинает стабильно увеличиваться количество администраторов инвестиционных фондов, к 2015 их уже насчитывалось до 66 компаний. На этом фоне Комиссия по ценным бумагам Багамских островов переоценила политику управления капиталом и предприняла ряд реформ в законодательстве об инвестиционных фондах (IFA), которые кардинально изменили общую картину.

виды инвестиционных фондов Багамских островов

Комиссия привлекла две высшие юридические фирмы и технических консультантов для разработки нового законодательства и нормативной базы. При инициировании проекта, на 2016 год было выделено три всеохватывающие цели:

  1. Решить проблемы, проанализировав оценки стабильности финансового сектора за 2012-13 год, и получить лучшие в своем классе нормативные стандарты.
  2. Развить законодательную инфраструктуру, которая позволила бы Содружеству Багамских островов усилить свой конкурентный ландшафт, тем самым привлечь институциональные и частные фонды.
  3. Внедрить необходимые законодательные рамки, которые позволили бы багамским фондам и менеджерам фондов выйти на европейский рынок.

На сегодняшний день Багамские острова могут предложить инновационные механизмы для управления капиталом, например, SMART-фонды и стали одними из самых стабильных финансовых юрисдикций мира.

Инвестиционный фонд на Багамах согласно IFA

Инвестиционный фонд Багамских островов определяет собой единичный траст, компанию или партнерский кондоминиум (ICON), который зарегистрирован в соответствии с законодательством Багамских островов. Инвестиционный фонд регулируется администратором, генеральным партнером или доверительным управляющим, который также зарегистрирован согласно законодательству юрисдикции (в альтернативе, может иметь коммерческое предприятие на территории Содружества или использовать местный адрес).

В стандартной форме, инвестиционный фонд служит объединением средств инвесторов для «распыления» инвестиционных рисков и получения прибыли благодаря приобретению, хранению, управлению или распоряжению инвестициями. Однако, ввиду разнообразия потребностей инвестиционного сообщества, Багамские острова расширили классификацию фондов:

  • ICON
  • Профессиональные фонды.
  • Стандартные фонды.
  • Признанные фонды.
  • SMART-фонды, которые, в свою очередь, делятся на 7 шаблонов.

Расширение видов дало возможность увеличить безопасность активов. Потому что учредители могут максимально гибко настраивать структуру фонда и создать необходимые «рычаги управления» для полного контроля над инвестициями в самых индивидуальных случаях.

sign

бесплатная консультация по
выбору юрисдикции и банка,
вопросам регистрации.

бесплатная консультация по выбору юрисдикции и банка, вопросам регистрации.

Свяжемся с вами в течение 10 минут

Свяжемся с вами в течение 10 минут

ICON — инвестиционный кондоминиум на Багамах

Багамские острова стали первой юрисдикцией, которая на основе общего права создала транспортные средства для инвестиционных фондов — ICON или инвестиционный кондоминиум. Этот вид фонда очень похож на традиционное структурирование средств в Бразилии. ICON определяется как доверительные отношения между инвесторами, которые пришли к согласию на объединение активов с целью инвестирования. Как и Бразильский кондоминиум, ICON не обладает особой правосубъектностью, благодаря чему снимается надобность назначения администратора Багамских островов, который уполномочен представлять фонд и совершать сделки от его имени.

В дальнейшем, ICON может быть лицензирован в юридическое лицо — компанию, а также переструктурироваться в фонд SMART, Профессиональный или Стандартный.

Профессиональный фонд на Багамских островах

В основном, профессиональные фонды предлагаются опытным аккредитованным инвесторам:

  1. Трастовым компаниям с капиталом от USD 5 000 000.
  2. Частным инвесторам (физическим лицам) c ежегодным доходом от USD 200 000.
  3. Лицензированным банкам или финансовым учреждениям.
  4. Частным инвесторам (физическим лицам), владеющим USD 1 000 000.
  5. Зарегистрированным торговцам ценными бумагами и инвестиционным консультантам с уставным капиталом не менее USD 120 000.
  6. Страховым компаниям.
  7. Инвестиционным фондам.

Главные особенности профессионального фонда — быстрота открытия и отсутствие ограничений в минимальном размере вклада. Профессиональный фонд можно открыть в течение 72 часов и урегулировать все моменты до вклада активов. Общие требования к профессиональному фонду:

  • Годовой аудит.
  • Администратор (за исключением самоадминистрируемых фондов).
  • Независимый депозитарий.
  • Меморандум о предложении (заверенный администратором или багамским адвокатом).
  • Подача отчетности в Комиссию по ценным бумагам Багамских островов.

Для открытия профессионального фонда нужно получить лицензию на инвестиционный фонд в Комиссии ценных бумаг или через администратора Багамских островов. Также Профессиональный фонд, как и Стандартный, обязан делать годовой аудит и подавать Комиссии или администратору проверенную финансовую отчетность в течение шести месяцев с момента окончания финансового года.

Стандартный инвестиционный фонд на Багамских островах

Стандартный инвестиционный фонд на Багамских островах является «фондом по умолчанию». Сюда попадают фонды, которые не удовлетворяют требования других категорий в рамках IFA. Требования к открытию стандартного фонда такие же, как при открытии профессионального фонда, за исключением того, что получить лицензию на него можно только в Комиссии ценных бумаг Багамских островов.

Главное отличие фонда заключается в возможности проводить подписку на акции любому типу инвестору. Поскольку инвестировать в стандартный фонд могут даже непрофессиональные (неквалифицированные) инвесторы, этот вид фонда подвергается наиболее строгой регулировке со стороны Комиссии.

Признанные иностранные фонды

Признанный фонд не является лицензированным инвестиционным фондом в рамках IFA, но должен быть зарегистрирован в Комиссии. Инвестиционный фонд может быть зарегистрирован как признанный если:

  • Его доли указаны на предписанной бирже ценных бумаг, к которым относятся: Австралийская фондовая биржа, Бирманская фондовая биржа, Фондовая биржа Каймановых островов, фондовые биржи Монреаля и Торонто, Парижская фондовая биржа, Гонконгские биржи и клиринговые компании, Дублинская фондовая биржа, Deutsche Terminboerse, Osaka Securities Exchange Co. Ltd., Tokyo Stock Exchange Inc., Нагойская фондовая биржа, Тайваньская фондовая биржа, Лондонской фондовой биржи, Фондовой биржи NASDAQ и Нью-Йоркской фондовой биржи.
  • Фонд находится в хорошем состоянии, не приостанавливал свою работу с момента открытия и зарегистрирован в установленной юрисдикции, к которым относится: Австралия, Бермудские острова, Бразилия, Британские Виргинские острова, Канада, Каймановы острова, Франция, Германия, Гернси, Гонконг, Япония, Джерси, Люксембург, Швейцария, Тайвань, Соединенное Королевство и Соединенные Штаты Америки.

Семь видов SMART-фондов на Багамских островах

SMART-фонды модели 002, 004, 005 не подлежат ежегодным проверкам, если все акционеры фонда единогласно откажутся от аудита. В таком случае, фонд обязывается представить отчеты об исполнении бюджета каждые шесть месяцев.

SMART-фонды делятся на 7 моделей, благодаря чему опытный инвестор может подобрать для себя подходящую модель, исходя от приоритетных задач. SMART-фонды могут выступать как инвестиционные инструменты, так и надежным ресурсом для защиты активов.

SMART-фонд SMF001

SMF001 подразумевает простой и надежный инструмент, который подойдет для профессиональных финансистов и брокеров. В основе структуры смарт-фонда — промоутер, он же основатель и управляющий фонда, который косвенно или прямо несет ответственность за формирование фонда. Промоутером может выступать финансовое учреждение и как определено в IFR, все инвесторы фонда выступают в роли клиентов промоутера, а также участниками соглашения об дискреционном управлении. Активы инвестора могут подлежать оплате только в одном из вариантов: либо на уровне фонда, либо на уровне управления.

SMART-фонд SMF002

Смарт-фонд SMF002 сравним с фондом-инкубатором, с помощью которого можно быстро выйти на рынок. Лицензирование смарт-фонда происходит в течение 24 часов с момента подачи документов. Такая мобильность связана с тем, что в фонде может быть до 10 только квалифицированных инвесторов, которым можно предложить Профессиональный фонд. Большинство инвесторов должны быть уполномочены удалять и назначать операторов инвестиционного фонда (директоров компании, попечителей единого доверия и генерального партнера).

SMART-фонд SMF003

Данный смарт-фонд имеет структуру существующих освобожденных фондов до IFA 2003 года. Данный вид практически никто не использует.

SMART-фонд SMF004 и SMF

Смарт-фонд данного типа должен действовать как юридическое лицо, а в его структуре может быть не более 5 инвесторов с долями в капитале. В SMF 004 не требуется назначать администраторов и его функции может выполнять операторы фонда.

SMART-фонд SMF005

В инвестиционном фонде SMF005, как и SVM004, может входить не более 5 инвесторов с долями в капитале. Фонд отлично подходит для использования в качестве лицензированной холдинговой компании и предусматривает только приватное размещение акций.

Поскольку фонд должен действовать как частный инвестиционный инструмент, администратором может выступать финансовое учреждение и не требуется лицензия от Комиссии ценных бумаг Багамских островов.

SMART Fund Template 006

Фонд Template 006 выступает в качестве «бокового кармана» для перевода неликвидных активов с идентифицированного инвестиционного фонда (не более 30% валовых активов). Чтоб создать этот смарт-фонд, минимум 75% акционеров существующего инвестиционного фонда должны одобрить его регистрацию. Более того, только акционеры существующего фонда, которым можно предложить Профессиональный фонд, могут стать акционерами Template 006. Как в 004 и 005, в 006 не обязательно назначать администратора, а его функции могут выполнять операторы фонда.

SMART Fund Template 007 (Super Qualified Investment Fund)

SMART Fund 007 — супер квалифицированный инвестиционный фонд, позволяет вести как профессиональную инвестиционную деятельность в любой юрисдикции мира, так и профессионально управлять активами. В фонде 007 может быть от 1 до 50 инвесторов с долями в капитале. Минимальный порог инвестиций составляет 500 000$. Такое ограничение по количеству инвесторов позволяет привлекать большие объемы инвестиций из самых разных источников, а солидная единовременная инвестиция позволит быть уверенным, что фонд будет авторитетен и признаваться странами, которые предъявляют ограничения к минимальным размерам инвестиций.

SMART Fund 007 открывает возможности в делегировании полномочий администратора респектабельным лицам в любой юрисдикции, в которой планируется инвестиционная деятельность — это делает данный вид фонда максимально интересным для международной деятельности.

Багамские острова предлагают варианты инвестиционных фондов для коллективного управления активами и для частной защиты активов. Здесь можно найти и настроить инструмент, который подойдет под любую сферу деятельности и начальный капитал. Хотите открыть инвестиционный SMART-фонд на Багамских островах, читайте статью: Инвестиционный SMART-фонд на Багамских островах – начиная от 34 500$.

Читайте другие интересные статьи портала InternationalWealth.info:

Предлагаем вам открыть корпоративный банковский счет в одном из старейших и наиболее уважаемых банков на Багамских островах. Процедуру открытия возможно провести в удалённом режиме без…

Багамские острова заслуженно имеют репутацию очаровательной и гостеприимной страны. Иммигранты могут получить налоговое резиденство на Багамах и жить на островах, не работая, наслаждаясь беззаботным образом…

Коррупция влияет на международные рыночные возможности, повышает риски и издержки бизнеса на Багамах. В связи с этим, снижается уровень инвестиций, экономического роста и бизнес-развития на…

На Багамских островах остро стал вопрос кредитования, а точнее возврата займов населением. В отличие от Европы, США и Канады, Украины и России, банки на Багамах…

Чтобы максимально быстро получить ПМЖ на Багамах, правительство государства предлагает иммигрантам два варианта – приобрести недвижимость или инвестировать в местный бизнес. Как при покупке, так…

Эта заметка касается неочевидного повода для иммиграции на Багамы после оформления там резидентства через инвестиции уже в 2018 году. Мы расскажем про возможность повстречать в…

Оформляя резиденство на Багамских островах за инвестиции, россияне, украинцы и белорусы хотят переехать в страну с минимальным налоговым бременем. Но этим перечень доводов в пользу…

Оформление ВНЖ / гражданства за инвестиции с уголовной судимостью невозможно! Включать в заявку ребенка от бывшего брачного партнера без согласия последнего запрещается! Если вы еще…

Фонды для инвестиций 2015

Состав и структура активов фонда «Арсагера — фонд смешанных инвестиций» на 31.01.2022, доли в %

Инвестиционная декларация определяет требования к структуре активов фонда и устанавливает систему диверсификации.

Объекты инвестирования, их состав и описание.

Имущество, составляющее фонд, может быть инвестировано в:
Обыкновенные и (или) привилегированные акции российских акционерных обществ (за исключением акций акционерных инвестиционных фондов), акции иностранных акционерных обществ, российские и иностранные депозитарные расписки на указанные акции, допущенные к организованным торгам (или в отношении которых биржей принято решение о включении в котировальные списки) на биржах Российской Федерации.
Облигации российских юридических лиц, биржевые облигации российских юридических лиц, государственные ценные бумаги субъектов Российской Федерации, муниципальные ценные бумаги, допущенные к организованным торгам (или в отношении которых биржей принято решение о включении в котировальные списки) на биржах Российской Федерации.
Денежные средства в рублях на счетах и во вкладах (депозитах) в российских кредитных организациях, государственные ценные бумаги Российской Федерации.
Права требования из договоров, заключенных для целей доверительного управления в отношении указанных активов.
Иные активы, включаемые в состав активов фонда в связи с оплатой расходов, связанных с доверительным управлением имуществом, составляющим фонд.
Читать статью  Наши фонды. Арсагера – фонд смешанных инвестиций. #278 с по

Структура активов фонда

Оценочная стоимость ценных бумаг одного юридического лица, денежные средства в рублях на счетах и во вкладах (депозитах) в таком юридическом лице (если соответствующее юридическое лицо является кредитной организацией), права требования к такому юридическому лицу, возникающие в результате приобретения (отчуждения) ценных бумаг, а также возникающие на основании договора на брокерское обслуживание с таким юридическим лицом, в совокупности не должны превышать 13 процентов стоимости активов фонда, с 1 января 2021 года — 12 процентов стоимости активов фонда, с 1 июля 2021 года — 11 процентов стоимости активов фонда, а с 1 января 2022 года — 10 процентов стоимости активов фонда. Указанные требования не распространяются на государственные ценные бумаги Российской Федерации и на права требования к центральному контрагенту.

Для целей расчета ограничения, указанного выше, при определении доли оценочной стоимости активов в стоимости активов фонда в сумме денежных средств в рублях на счетах в одном юридическом лице, составляющих фонд, не учитывается сумма (или ее часть) денежных средств, находящихся на указанных счетах (одном из указанных счетов) и включенных в фонд при выдаче и (или) обмене инвестиционных паев, в течение не более 2 рабочих дней с даты указанного включения.

Оценочная стоимость ценных бумаг одного субъекта Российской Федерации, муниципального образования, не должна превышать 13 процентов стоимости активов фонда, с 1 января 2021 года — 12 процентов стоимости активов фонда, с 1 июля 2021 года — 11 процентов стоимости активов фонда, а с 1 января 2022 года — 10 процентов стоимости активов фонда.

Основные показатели

Показатели на дату
(за период)
31.12.2020 31.12.2019 31.12.2018 31.12.2017 31.12.2016 31.12.2015 31.12.2014 31.12.2013 31.12.2012 31.12.2011 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 31.12.2007 31.12.2006 31.12.2005
СЧА фонда, тыс. руб. 231 383 181 788 135 135 129 990 81 218 53 965 38 470 49 859 49 636 42 227 43 921 32 476 12 690 3 764 8 774 8 032
Расчетная стоимость пая, руб.* 7 196,12 6 246,49 4 910,24 4 684,15 4 135,66 2 989,51 2 110,84 2 515,28 2 222,37 2 084,51 2 315,63 1 701,29 658,65 1 417,05 1 285,22 1 144,72
Количество паев, шт. 32 154 29 102 27 521 27 751 19 638 18 052 18 225 19 822 22 335 20 258 18 967 19 089 19 268 2 657 6 827 7 017
Количество счетов, открытых в реестре пайщиков 819 687 613 521 460 400 389 372 337 283 120 48 41 39 36 28
Приток/отток денежных средств по итогам отчетного периода, тыс. руб. 20 303 9 188 -1 061 35 309 5 137 -471 -3 735 -5 579 4 612 3 043 -278 40 14 901 -5 475 -330 7 085

* — если расчетный день не является рабочим днем, то стоимость паев указывается на предыдущий рабочий день

Результаты фонда

Показатели на дату
(за период)
31.12.2020 31.12.2019 31.12.2018 31.12.2017 31.12.2016 31.12.2015 31.12.2014 31.12.2013 31.12.2012 31.12.2011 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 31.12.2007 31.12.2006 31.12.2005
Изменение стоимости пая за период, % + 15,20 + 27,21 + 4,83 + 13,26 + 38,34 + 41,63 — 16,08 + 13,18 + 6,61 — 9,98 + 36,11 + 158,3 — 53,52 + 10,26 + 12,27
Изменение индекса, %** + 8,85 + 21,77 + 8,34 + 3,34 + 19,71 + 21,86 — 3,5 + 5,45 + 7,14 — 5,44 + 17,67 + 74,97 — 37,12 + 9,57 + 37,86

** — для оценки результатов управления используется комбинированный индекс, который состоит на ½ из индекса МосБиржи (индекса ММВБ) и на ½ из индекса IFX-Cbonds

Активы фонда

Показатели на дату
(за период)
31.12.2020 31.12.2019 31.12.2018 31.12.2017 31.12.2016 31.12.2015 31.12.2014 31.12.2013 31.12.2012 31.12.2011 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 31.12.2007 31.12.2006 31.12.2005
Количество эмитентов ЦБ в фонде (акции) 24 24 24 24 25 23 21 22 15 11 9 11 21 8 7 6
Количество эмитентов ЦБ в фонде (облигации) 17 15 13 11 13 15 10 9 11 11 12 12 14 10 7 16
MAX/MIN доля одного эмитента, % от стоимости активов 6,90/1,04 8,30/1,16 11,66/0,43 9,68/1,08 13,61/1,09 7,02/1,21 9,75/0,30 10,98/1,33 9,99/0,98 12,07/1,43 10,33/3,48 11,37/0,02 6,57/0,13 9,09/1,99 10,77/3,02 9,81/0,20
Количество отраслей, представленных в фонде (акции) 7 9 10 10 9 10 9 8 8 5 4 5 8 5 5 4
MAX/MIN доля одной отрасли (акции), % от стоимости активов 24,02/1,81 23,17/1,78 19,88/1,77 21,33/1,11 15,83/1,26 21,72/1,29 25,75/1,83 24,45/1,74 20,95/0,98 24,30/2,81 25,49/6,70 24,22/3,76 26,14/0,49 27,00/2,85 29,42/5,21 19,38/0,20
Доля неликвидных ценных бумаг, % от стоимости активов 0,00 9,09 3,65 0,00 0,00 0,00 0,00 0,15

Стоимость пая и СЧА

Методика расчета стоимости пая

Динамика стоимости пая и чистых активов

Внимание! Теперь операции с паями ОПИФА «Арсагера — фонд акций» можно проводить на фондовой бирже ММВБ. Котировальный период с 15.30 до 17.30 Подробнее. —>

Стоимость пая и чистых активов

Стоимость пая, руб. СЧА, руб.
на 25.02.2022 6 267,54 249 780 212,30
на 28.02.2022 6 269,10 249 998 472,19
Изм.% за период 0,02 0,09

Расчетная стоимость инвестиционного пая определяется путем деления стоимости чистых активов фонда на количество инвестиционных паев по данным реестра владельцев инвестиционных паев фонда на момент определения расчетной стоимости. Таким образом, расчетная стоимость пая показывает, какое количество чистых активов фонда приходится на один инвестиционный пай фонда.

Стоимость чистых активов (СЧА) паевого инвестиционного фонда определяется как разница между стоимостью активов этого фонда и величиной обязательств, подлежащих исполнению за счет указанных активов, на момент определения стоимости чистых активов.

Стоимость активов фонда определяется как сумма денежных средств на счетах и во вкладах и оценочной стоимости иного имущества, составляющего указанные активы. Для определения оценочной стоимости ценных бумаг, составляющих имущество фонда, используются признаваемые котировки российских организаторов торговли на рынке ценных бумаг.

Стоимость чистых активов открытого паевого инвестиционного фонда и расчетная стоимость одного инвестиционного пая определяются каждый рабочий день (в выходные дни и дни, являющиеся государственными праздниками, СЧА и стоимость инвестиционного пая принимаются равными соответствующим значениям, рассчитанным на последний рабочий день). Стоимость чистых активов фонда и расчетная стоимость инвестиционного пая фонда определяются в рублях с точностью 2 знака после запятой по состоянию на 20 часов московского времени. Расчет указанных значений осуществляется до окончания рабочего дня, следующего за днем, по состоянию на который осуществляется расчет.

Порядок расчета СЧА и стоимости пая содержится в Правилах определения стоимости активов паевого инвестиционного фонда и величины обязательств, подлежащих исполнению за счет указанных активов, утверждаемых ежегодно и публикуемых на сайте Управляющей компании в сети интернет.

Как работает фонд

Инвестиционная стратегия

Система управления рисками

Инфраструктура фонда

Инвестиционная команда

Инвестиционная декларация фонда является частью правил доверительного управления и описывает виды активов, которые могут быть в составе имущества фонда, а также установленные законодательством ограничения на структуру активов фонда, снижающие риски пайщиков.

Функции по контролю соблюдения Инвестиционной декларации фонда возложены на Специализированный депозитарий — организацию, которая несет в интересах пайщиков обязанности по хранению имущества, составляющего фонд, и контролю за распоряжением этим имуществом.

Инвестиционный регламент — документ, утверждаемый Правлением управляющей компании, в котором отражены дополнительные ограничения инвестиционных рисков. Фактически, регламент определяет стратегию инвестирования для фонда с учетом ограничений, установленных Инвестиционной декларацией.

Согласно организационной структуре УК «Арсагера», контроль за соблюдением инвестиционных регламентов и ранжирование активов осуществляет Управление внутреннего контроля, мониторинга и риск-менеджмента. В случае превышения лимита, установленного регламентом, это управление выявляет причину такого превышения и уведомляет Управление инвестиций о необходимости приведения портфеля в соответствие с регламентом.

Аналитическое управление осуществляет анализ широкого круга активов, обращающихся на рынке (это свыше 200 выпусков акций и все обращающие на биржах рублевые облигационные выпуски). При выборе объектов инвестиций сравнивается их текущая и прогнозная будущая стоимость — таким образом, определяется потенциальная доходность активов. Прогноз потенциальной доходности по группам активов в соответствии с текущим ранжированием — так называемый «хит-парад» — поступает в Управление портфельных инвестиций. Задача этого подразделения в соответствии с «хит-парадом» активов формировать и поддерживать структуру портфелей таким образом, чтобы в них постоянно находились активы с максимальной потенциальной доходностью, с учетом ограничений, установленных инвестиционным регламентом.

Такая схема работы позволяет минимизировать возможность возникновения конфликта интересов, поскольку контроль соблюдения инвестиционной декларации фонда осуществляет независимый от управляющей компании Специализированный депозитарий, а функции по управлению портфелем и контролю инвестиционных рисков в УК «Арсагера» закреплены за самостоятельными подразделениями.

В этом разделе Вы найдете информацию по следующим вопросам:

Объекты инвестирования

«Арсагера — фонд смешанных инвестиций» предназначен для инвестирования средств пайщиков в акции и облигации. Основным отличием данного фонда от фонда «Арсагера — фонд акций» является то, что в его портфель наравне с акциями наиболее эффективных компаний, играющих заметную роль в российской экономике, приобретаются облигации, основными критериями при выборе которых являются ликвидность и надежность эмитента.

При этом четко определен диапазон доли акций в активах фонда: от 40 до 60% в зависимости от соотношения средней потенциальной доходности акций и облигаций. Это обусловлено тем, что УК «Арсагера» придерживается стратегии четко выраженной специализации продуктов по мере риска. Благодаря этому наши клиенты получают возможность понимать степень риска, которая сопутствует их инвестициям, и быть уверенными в том, что однажды выбранная мера риска не изменится.

Важно понимать, что мера риска определяет доходность:

Чем большую доходность хочет получить инвестор, тем больший риск он должен принять. Ниже приведено положение фонда на шкале риск/доходность по сравнению с другими продуктами компании.

Сочетание в активах фонда облигаций с акциями дает возможность при высоком уровне надежности (облигационная часть играет компенсирующую функцию, обеспечивая стабильность) добиваться доходности, превышающей консервативные виды вложений (облигации, банковские депозиты).

Эффективность и потенциал развития бизнеса являются не единственными критериями при выборе объектов инвестирования. Помимо вышеперечисленных критериев мы также обращаем внимание на масштабы бизнеса компаний и на ликвидность их акций — факторы, которые определяют меру риска инвестиций в долевые инструменты. Более масштабный (и как следствие капитализированный) бизнес более устойчив, что делает более предсказуемым прогноз финансовых результатов таких компаний. Чем выше ликвидность акций, тем легче совершать операции с ними и тем больше шансов в случае необходимости оперативно выйти из инвестиций. Основными критериями при выборе облигаций являются их ликвидность и надежность эмитента.

Выбор активов

История функционирования фондовых рынков развитых стран и исследования УК «Арсагера», проводившиеся на фондовом рынке России, показывают, что в средне- и долгосрочной перспективе на курсовую динамику акций компании оказывает влияние, прежде всего, ее экономика. Поэтому в УК «Арсагера» мы рассматриваем покупку ценных бумаг компаний не как игру на колебаниях, а как вложение средств в их бизнес.

Фондовый рынок является и будет являться неотъемлемой частью рыночной экономики, которая позволяет компаниям привлекать средства для собственного развития, а инвесторам предоставляет возможность участия и владения эффективным бизнесом.

Соответственно, наибольшую выгоду извлекают инвесторы, вкладывающие средства регулярно и на протяжении длительного периода времени. Регулярное и грамотное инвестирование — залог благосостояния человека.

Наша компания стремится создавать для своих клиентов возможность инвестировать капитал в наиболее эффективные активы, а также становиться их совладельцами и участвовать в прибыли наиболее успешных предприятий.

Залогом успешного прогнозирования цен финансовых активов является применение экономических моделей. Приобретению акций компании предшествует многоуровневый анализ, в ходе которого проводится комплексное исследование факторов, влияющих на деятельность компаний. Поиск наиболее перспективных объектов для инвестирования осуществляется с помощью экономических моделей на всех этапах анализа.

На первом этапе обстоятельному анализу подвергаются внешние условия, в которых работает компания: макроэкономическая ситуация в стране, развитие отрасли, в которой работает компания (прогнозируется баланс спроса и предложения, а также строится прогноз ценовой конъюнктуры на продукцию отрасли).

На втором этапе проводится тщательный анализ конкретных эмитентов, результатом которого является прогноз основных финансовых показателей предприятия (выручка, чистая прибыль, собственный капитал и т.д.).

Залогом успешного инвестирования на рынке облигаций является прогнозирование уровня процентных ставок в экономике. Для определения доходности, под которую инвесторы будут готовы приобретать облигации в будущем, в нашей компании используются экономические модели, описывающие будущее поведение различных экономических субъектов, влияющих на уровень процентных ставок. Прогноз будущей требуемой доходности от вложений в облигации, позволяет составить оптимальную структуру портфеля ценных бумаг (например, в случае падения уровня процентных ставок, наибольшую доходность принесут инвестиции в облигации с длинной дюрацией).

Благодаря столь глубокой проработке пайщики фонда «Арсагера — фонд смешанных инвестиций» могут быть уверены, что, приобретая пай этого фонда, они становятся владельцами наиболее эффективных и перспективных компаний на российском фондовом рынке и кредиторами предприятий, обладающих хорошим уровнем финансовой устойчивости.

При выборе объектов инвестиций сравнивается их текущая и прогнозная будущая стоимость — таким образом, определяется потенциальная доходность активов. Потенциальная доходность является главным критерием при инвестировании, что создает базу для применения стратегии полного инвестирования. В фонде «Арсагера — фонд смешанных инвестиций» доля денежных средств сведена к минимуму. Это связано с тем, что потенциальная доходность наличных денег равна нулю (само по себе владение денежными средствами не приносит дохода). Денежные средства появляются только в момент переформирования портфеля или в результате прихода в фонд новых пайщиков.

Каждый инвестор хочет получить максимальную доходность от своих инвестиций, но только при устраивающем его уровне риска. Ведь, к примеру, не все готовы ради доходности 100% годовых инвестировать собственные средства с большим риском их потерять. С другой стороны, доходность депозита в банке, который гарантирует возвратность средств, тоже не слишком заманчива. В случае, когда инвестор самостоятельно выбирает конкретные активы для вложения средств, он сам определяет меру риска своего инвестиционного портфеля, руководствуясь собственными знаниями в области риск-менеджмента, опытом и интуицией. А что если средства переданы в доверительное управление и выбор конкретных активов доверен профессионалам из управляющей компании? В этом случае необходимо четко осознавать, с какой мерой риска управляющая компания будет инвестировать средства.

В УК «Арсагера» разработана система управления рисками, основанная на постулатах инвестирования:

Мера риска определяет доходность. Другими словами, риск и доходность – «две стороны одной медали». Чем выше уровень ожидаемой доходности, тем больший риск должен взять на себя инвестор, и, соответственно, чем выше риски инвестирования, тем более высокую доходность будут требовать инвесторы от данной инвестиции.

Соотношение «риск/доходность» определяет клиент, поскольку это индивидуальная (личная) характеристика каждого человека. А задача управляющей компании сформировать инвестиционный портфель из наиболее потенциально доходных активов, не превышая заданный уровень риска.

Регулярное ранжированиелучший способ формирования однородных по мере риска групп активов. Для пояснения данного постулата приведем пример. Акции Газпрома и Татнефти принадлежат к одной категории активов, поэтому виды рисков, связанные с инвестированием в эти активы совпадают. В то же время интуитивно понятно, что вложение средств в акции Газпрома менее рискованно, чем в акции Татнефти, то есть, различна мера риска. В УК «Арсагера» разработана методика ранжирования, позволяющая дать количественные оценки меры риска инвестирования вместо условного разделения акций на первый, второй и третий эшелоны, и сформировать однородные по мере риска группы. Аналогичные методики разработаны и для других категорий активов.

Перед тем как объяснить, как можно управлять рисками, определимся с понятием риска. Риск – это возможность появления того или иного неблагоприятного события, отрицательно сказывающегося на доходности инвестиций. Соответственно, система управления рискамиэто комплекс методов и действий, направленных на ограничение последствий рисков, связанных с инвестированием.

На первоначальном этапе специалистами УК «Арсагера» был проведен анализ всех рисков, связанных с инвестированием в акции и облигации, и определены способы их ограничения (таблица №1), а также разработана методика ранжирования. В соответствии с текущей методикой ранжирования акции разделяются на 5 групп в зависимости от риска, сопутствующего инвестициям в них. Критериями при ранжировании являются капитализация эмитента и среднедневной оборот его акций. Облигации делятся на 6 групп. Критериями являются степень платежеспособности эмитента, уровень его корпоративного управления и среднедневной оборот торгов.

Таблица №1. Виды рисков, связанных с инвестированием в акции и облигации, и способы их ограничения
Вид риска Способы ограничения
Страновой риск – это возможность неблагоприятного изменения стоимости ценных бумаг, вызванная изменением политической, экономической или социальной ситуации в стране. Ограничивается с помощью установления лимита на ценные бумаги эмитентов одной страны.
Валютный риск – это возможность неблагоприятного изменения стоимости ценных бумаг, вызванная изменением обменного курса валюты, в которой они номинированы. Ограничивается с помощью установления лимита на ценные бумаги, номинированные в одной валюте.
Риск изменения курсовой стоимости акций – это возможность неблагоприятного изменения стоимости ценных бумаг в результате уменьшения цен акций одного или нескольких эмитентов. Обычно ограничивается с помощью установления лимита на долю акций в инвестиционном портфеле. Поскольку в УК Арсагера разработана методика ранжирования акций на однородные группы по мере риска, то возможно осуществить более точные настройки ограничения данного риска, установив лимиты на суммарную долю в портфеле акций каждой группы, согласно ранжированию, и на долю акций одного эмитента.
Риск неплатежеспособности эмитента долговых обязательств – возможность дефолта эмитента облигаций. Так как одним из критериев ранжирования облигаций является платежеспособность эмитента, ограничение данного риска производится установлением лимитов на суммарную долю в портфеле облигаций каждой группы, согласно ранжированию, и долю облигаций одного эмитента.
Риск потери ликвидности ценных бумаг – это возможность неблагоприятного изменения стоимости актива, вызванная невозможностью быстрой реализации актива без существенного снижения его стоимости. При ранжировании акций и облигаций учитывается среднедневной оборот торгов, поэтому ограничить данный риск можно, установив лимит на суммарную долю ценных бумаг каждой группы.
Риск изменения процентных ставок – это возможность неблагоприятного изменения стоимости долговых ценных бумаг, вызванного повышением процентных ставок.
Например, если инвестор купил купонную облигацию с доходностью 10% за 100% от номинала, а через некоторое время процентные ставки выросли, и доходность облигаций с аналогичной мерой риска увеличилась до 15%. Соответственно, инвестор либо продаёт эту облигацию дешевле номинала, либо ждёт её погашения, получая доходность от вложений на 5% меньше рынка.
Для ограничения этого риска можно установить максимальный срок до погашения (в том числе досрочного погашения, выкупа по оферте) облигаций, приобретаемых в портфель.
Отраслевой риск – это возможность неблагоприятного изменения стоимости ценных бумаг, вызванная наступлением событий, существенно ухудшающих условия ведения бизнеса эмитентов в конкретной отрасли. Как было продемонстрировано в примере, этот риск ограничивается с помощью лимита на акции эмитентов, принадлежащих одной отрасли.

Инвестиционная декларация фонда является частью правил доверительного управления и описывает виды активов, которые могут быть в составе имущества фонда, а также установленные законодательством ограничения на структуру активов фонда, снижающие риски пайщиков. Функции по контролю соблюдения Инвестиционной декларации фонда возложены на Специализированный депозитарий – организацию, которая несет в интересах пайщиков обязанности по хранению имущества, составляющего фонд, и контролю за распоряжением этим имуществом.

Инвестиционный регламент – документ, утверждаемый Правлением управляющей компании, в котором отражены ограничения, перечисленные в таблице №1. Фактически регламент определяет стратегию инвестирования для фонда с учетом ограничений, установленных Инвестиционной декларацией. Согласно организационной структуре УК «Арсагера», контроль за соблюдением инвестиционных регламентов и ранжирование активов осуществляет отдел мониторинга и риск-менеджмента. В случае превышения лимита, установленного регламентом, отдел мониторинга и риск-менеджмета выявляет причину такого превышения и уведомляет отдел инвестиций о необходимости приведения портфеля в соответствие с регламентом.

Аналитический отдел готовит прогноз потенциальной доходности по группам активов в соответствии с текущим ранжированием – «хит-парад». Отдел инвестиций на основании прогнозов аналитиков формирует и переформирует портфели, следя за тем, чтобы в портфелях постоянно находились активы с максимальной потенциальной доходностью, с учетом ограничений, установленных инвестиционным регламентом.

Такая схема работы позволяет минимизировать возможность возникновения конфликта интересов, поскольку контроль соблюдения инвестиционной декларации фонда осуществляет независимый от управляющей компании Специализированный депозитарий, а функции по управлению портфелем и контролю инвестиционных рисков в УК «Арсагера» закреплены за самостоятельными подразделениями.

Для обеспечения работы паевого инвестиционного фонда недостаточно усилий одной Управляющей Компании. В соответствии с законодательством, в деятельности фонда должны принимать участие и другие организации.

Осуществляет доверительное управление имуществом фонда с целью его прироста в соответствии с инвестиционной декларацией.

Публичное акционерное общество «Арсагера»

Лицензия ФСФР России на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00714 от 6 апреля 2010 года, бессрочная.

Организация, которая несет в интересах пайщиков обязанности по хранению имущества, составляющего фонд, и контролю за распоряжением этим имуществом в соответствии с договором с управляющей компанией.

Акционерное общество «Специализированный депозитарий «ИНФИНИТУМ»

Лицензия на осуществление деятельности специализированного депозитария инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов от 04 октября 2000 года № 22-000-1-00013 выдана ФКЦБ России , бессрочная.

Регистрирует права собственности пайщиков на приобретенные паи и ведет учет всех операций с паями.

Акционерное общество «Специализированный депозитарий «ИНФИНИТУМ»

Лицензия на осуществление деятельности специализированного депозитария инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов от 04 октября 2000 года № 22-000-1-00013 выдана ФКЦБ России , бессрочная.

Осуществляет принятие нормативных правовых актов, контроль и надзор в сфере финансовых рынков.

Северо-Западное главное управление Центрального банка Российской Федерации

Председатель Правления Василий Соловьев

Председатель Правления
Директор по инвестициям

Определение стратегии развития фондов, координация деятельности команды управляющих и руководство инвестиционным процессом. Анализ результатов работы (на основе информации, поступающей от отдела мониторинга) и корректировка на его основе инвестиционного процесса.

Начальник аналитического управления

Общее руководство аналитическим управлением. Осуществляет контроль за построением моделей оценки компаний, макроэкономических прогнозов, участвует в разработке и совершенствовании системы управления капиталом.

Ведущий аналитик по акциям

Анализ деятельности эмитентов и определение прогнозной стоимости их акций.

Аналитик по макроэкономике и долговым инструментам

Прогнозирование макроэкономических показателей и процентных ставок. Анализ тенденций и прогнозирование цен на товарно-серьевых рынках.

Условия инвестирования

Общая информация

Полное наименование фонда Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Арсагера — фонд смешанных инвестиций»
Регистрационная информация Правила фонда зарегистрированы ФСФР России за №0364-75409132 от 1 июня 2005 г.
Дата завершения формирования фонда 13 июля 2005 г.
Дата окончания срока деятельности фонда 19 июня 2034 г.
Специализированный депозитарий и регистратор фонда АО «Специализированный депозитарий «ИНФИНИТУМ»
Расходы фонда (в % от среднегодовой СЧА фонда с учетом НДС)
Вознаграждение управляющей компании 1.20%
Вознаграждение спец. депозитария, регистратора, оценщика не более 0.01%
Прочие расходы, возмещаемые за счет имущества, составляющего фонд не более 0.01%
Максимальный общий размер вознаграждений и расходов (за исключением налогов и иных обязательных платежей) не более 1.22%

Условия инвестирования

Паи фонда могут быть обменены на паи следующих фондов:
Арсагера — фонд акций,
Арсагера — фонд облигаций КР 1.55,
Арсагера — акции 6.4,
Арсагера — акции Мира.
При обмене паев скидки/надбавки не взимаются.

Платежные реквизиты для приобретения паев

Получатель платежа ПАО «УК «Арсагера», ИНН 7840303927, КПП 780201001
Банковские реквизиты Расчётный счет 40701810537000000131 в Филиал ОПЕРУ Банка ВТБ (ПАО) в Санкт-Петербурге, корр. счет 30101810200000000704, БИК 044030704
Назначение платежа Приобретение инвестиционных паев ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Арсагера — СИ» по заявке №________ от «_» _______ 20_г., ФИО. НДС не облагается.
Сокращенное назначение платежа для оплаты через Сбербанк Оплата паев ОПИФ Арсагера — СИ по заявке №________ от «__»_______ 20_г., Фамилия И.О. НДС не облагается.

Операции с паями

Как приобрести паи

Как погасить паи

Как обменять паи

Для юридических лиц

Операции с паями Фонда:

  1. Приобретение паев — перейдите на вкладку «Как приобрести паи»
  2. Погашение паев — перейдите на вкладку «Как погасить паи»
  3. Обмен паев — перейдите на вкладку «Как обменять паи».

Приобрести, погасить и обменять паи Фонда Вы можете в любой рабочий день.

Способы совершения операций

Для оформления операций Вы можете лично обратиться в Управляющую компанию или к агенту фонда, а также направить документы по Почте России (потребуется нотариальное заверение Вашей подписи на документах).

Если от лица инвестора выступает уполномоченный представитель, предоставляется нотариально заверенная доверенность на представителя физического лица, с указанием соответствующих полномочий (подача заявлений на открытие лицевого счета, заявок на приобретение, обмен, погашение паев). Для приобретения паев представителем по доверенности потребуется также нотариально удостоверенная копия паспорта зарегистрированного лица и анкета зарегистрированного лица с его нотариально удостоверенной подписью.

Для приобретения паев фонда, необходимо:

При первоначальном приобретении — оформить документы на приобретение паев:

  • Заявление на открытие лицевого счета в реестре владельцев инвестиционных паев,
  • Анкету физического (или юридического) лица,
  • Заявку на приобретение паев.

Заявка на приобретение паев оформляется однократно при первоначальном приобретении. При оформлении заявки Вам будут выданы реквизиты для оплаты паев. В дальнейшем по этой заявеке Вы можете приобретать паи неограниченное количество раз, переводя денежные средства по выданным реквизитам.

Минимальная сумма инвестирования при первом и последующих приобретениях паев — не менее 1 000 руб.

Оформить документы можно одним из предложенных способов:

Онлайн через новый личный кабинет (самый удобный)

Обратившись лично в Управляющую компанию

Через брокера (в том числе на ИИС)

Предоставив документы по почте России (подробнее)

Оплатить инвестиционные паи. Оплата производится в безналичном порядке по выданным реквизитам для оплаты паев фонда в соответствии с условиями инвестирования. Вы также можете запросить у сотрудников компании QR-код для быстрого перевода средств в счет приобретения паев фонда.

Платежное поручение необходимо заполнять строго в соответстии с выданными Вам при оформлении документов на приобретение реквизитами. Поле «Назначение платежа» в обязательном порядке должно содержать: Ваши ФИО, номер и дату заявки на приобретение, наименование фонда.

Если при оформлении платежного поручения будут допущены ошибки – паи не будут выданы до момента получения подписанного уточняющего заявления!

Реквизиты для приобретения паев фонда:

Получатель платежа ПАО «УК «Арсагера», ИНН 7840303927, КПП 780201001
Банковские реквизиты Расчетный счет 40701810537000000131 в Филиале ОПЕРУ ПАО Банк ВТБ в Санкт-Петербурге корр. счет 30101810200000000704, БИК 044030704
Назначение платежа Приобретение паев ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Арсагера-СИ» по заявке № (номер Вашей заявки на приобретение паев) дата (дата оформления Вашей заявки на приобретение паев) , ФИО, НДС не облагается

Порядок и сроки выдачи паев по результатам приобретения

Выдача паев осуществляется в срок не позднее 5 рабочих дней с момента поступления денежных средств на транзитный счет фонда (как правило, это следующий рабочий день). Срок поступления денежных средств на транзитный счет фонда с момента перечисления средств зависит от условий отправляющего платеж банка.

Паи выдаются по расчетной стоимости, определяемой на рабочий день, предшествующий дню выдачи инвестиционных паев.

Количество выдаваемых паев рассчитывается путем деления суммы денежных средств, внесенных в фонд, на расчетную стоимость пая, увеличенную на надбавку (если заявка на приобретение оформлена через агентов фонда). Количество паев округляется до 5 знака после запятой.

Отследить операции по Вашему лицевому счету, а также стоимость Вашего портфеля Вы можете в Личном кабинете пайщика.

Ответы на часто задаваемые вопросы

Для погашения паев Вам необходимо оформить и подписать заявку на погашение паев.

Оформить заявку на погашение паев можно:

Онлайн через новый личный кабинет

    в новом личном кабинете Вы можете с помощью учетной записи на портале «Госуслуги».
    В случае отсутствия подтвержденной записи на портале «Госуслуги» Вы также сможете зарегистрироваться в личном кабинете: в этом случае идентификация осуществится автоматически через систему межведомственного взаимодействия (СМЭВ).
    Если у Вас возникнут трудности с регистрацией, Вы можете воспользоваться инструкцией, а также связаться со специалистами УК «Арсагера» по телефону (812) 313-05-30, или воспользоваться формой обратной связи.
  1. Дождаться подтверждения учетной записи и загрузки информации о портфеле сотрудником компании.
  2. Подать заявку на погашение паев. В случае возникновения потребности в бумажном экземпляре заявки Вы можете распечатать файл из личного кабинета и прислать нам для подписания.
  3. По итогам операций (не ранее, чем через 3 рабочих дня) Вы можете запросить в Управляющей компании следующие документы:
    • выписка по лицевому счету и уведомление об операции (формируется по устному запросу на следующий день после проведения операции);
    • выписка на определенную дату (формируется в течение 1 рабочего дня сдаты письменного запроса клиента);
    • справка об операциях за период (формируется в течение 1 рабочего дня с даты устного запроса клиента).

По запросу указанные документы могут быть высланы Почтой России на адрес, указанный в анкете.

В офисе Управляющей компании (если Вы находитесь в Санкт-Петербурге)

Обратиться в Управляющую компанию по адресу: г. Санкт-Петербург, ул. Шателена, д. 26А, 8 этажи предоставить следующие документы:

  • документ, удостоверяющий личность (паспорт или документ, его заменяющий);
  • полные банковские реквизиты рублевого счета (наименование банка, расчетный счет, ИНН банка, корреспондентский счет, БИК, лицевой счет банковской карты при наличии).
  • выписка по лицевому счету и уведомление об операции (формируется по устному запросу на следующий день после проведения операции);
  • выписка на определенную дату (формируется в течение 1 рабочего дня сдаты письменного запроса клиента);
  • справка об операциях за период (формируется в течение 1 рабочего дня с даты устного запроса клиента).

По запросу указанные документы могут быть высланы Почтой России на адрес, указанный в анкете.

По Почте России (если Вы находитесь в другом городе)

Предоставить по электронной почте на адрес [email protected] полные банковские реквизиты рублевого счета (наименование банка, расчетный счет, ИНН банка, корреспондентский счет, БИК, лицевой счет банковской карты при наличии).

Распечатать заявку на погашение, предоставленную Вам сотрудником компании по электронной почте, в 3 экземплярах.

Обратиться к нотариусу и заверить свою подпись нотариально на всех трех экземплярах заявки.

Отправить комплект документов заказным письмом с уведомлением о вручении по адресу Управляющей компании: 194021, Санкт-Петербург, улица Шателена, дом 26А, помещение 1-Н, ПАО «УК «Арсагера».

Обратите внимание: в соответствии с Правилами фонда, документы (в том числе заявки на приобретение и погашение паев), направленные Почтой России отправлениями 1-го класса, ценным письмом или бандеролью приниматься НЕ БУДУТ (будет направлен официальный отказ в приеме документов), в связи с отказом Почты России доставлять такие отправления адресату в сроки, предусмотренные Правилами фонда.

Датой приема заявки, полученной посредством почтовой связи, считается дата получения письма Управляющей компанией.

Вам будет возвращен по почте один экземпляр заявки, подписанный со стороны Управляющей компании.

По итогам операций (не ранее, чем через 3 рабочих дня) Вы можете запросить в компании следующие документы:

  • выписка по лицевому счету и уведомление об операции (формируется по устному запросу на следующий день после проведения операции);
  • выписка на определенную дату (формируется в течение 1 рабочего дня с даты письменного запроса клиента);
  • справка об операциях за период (формируется в течение 1 рабочего дня с даты устного запроса клиента).

Порядок и сроки выплаты денежных средств по результатам погашения

Выплата денежных средств осуществляется в 10-дневный срок с даты погашения паев (внесения расходной записи в реестре).

Паи погашаются по стоимости, определяемой на день, предшествующий дню совершения расходной записи в реестре (как правило, стоимость определяется на день подачи заявки на погашение). Сумма денежных средств рассчитывается как произведение количества погашаемых паев на расчетную стоимость пая, уменьшенную на скидку. В случае получения дохода при погашении паев из суммы денежных средств, полученных от погашения, удерживается налог.

При погашении паев, приобретенных после 01.01.2014 г. и находившихся во владении не менее 3 лет, возможно получение налогового вычета.

Отследить операции по Вашему лицевому счету, а также стоимость Вашего портфеля Вы можете в Личном кабинете пайщика.

Ответы на часто задаваемые вопросы

Паи данного фонда можно обменять на паи следующих фондов:
Арсагера – фонд облигаций КР 1.55,
Арсагера – фонд акций,

Арсагера – акции 6.4,
Арсагера – акции Мира.

Оформить заявку на обмен паев можно:

Онлайн через новый личный кабинет

    в новом личном кабинете Вы можете с помощью учетной записи на портале «Госуслуги».
    В случае отсутствия подтвержденной записи на портале «Госуслуги» Вы также сможете зарегистрироваться в личном кабинете: в этом случае идентификация осуществится автоматически через систему межведомственного взаимодействия (СМЭВ).
    Если у Вас возникнут трудности с регистрацией, Вы можете воспользоваться инструкцией, а также связаться со специалистами УК «Арсагера» по телефону (812) 313-05-30, или воспользоваться формой обратной связи.
  1. Дождаться подтверждения учетной записи и загрузки информации о портфеле сотрудником компании.
  2. Подать заявку на обмен паев. В случае возникновения потребности в бумажном экземпляре заявки Вы можете распечатать файл из личного кабинета и прислать нам для подписания.
  3. По итогам операций (не ранее, чем через 3 рабочих дня) Вы можете запросить в Управляющей компании следующие документы:
    • выписка по лицевому счету и уведомление об операции (формируется по устному запросу на следующий день после проведения операции);
    • выписка на определенную дату (формируется в течение 1 рабочего дня с даты письменного запроса клиента);
    • справка об операциях за период (формируется в течение 1 рабочего дня с даты устного запроса клиента).

По запросу указанные документы могут быть высланы Почтой России на адрес, указанный в анкете.

В офисе Управляющей компании (если Вы находитесь в Санкт-Петербурге)

  1. Обратиться в Управляющую компанию по адресу: г. Санкт-Петербург, ул. Шателена, д. 26А, 8 этаж и предоставить документ, удостоверяющий личность (паспорт или документ, его заменяющий).
  2. Подписать заявку на обмен паев. После оформления Вам будет возвращен ваш экземпляр заявки.
  3. По итогам операций Вы можете запросить в Управляющей компании следующие документы:
    • выписка по лицевому счету и уведомление об операции (формируется по устному запросу на следующий день после проведения операции);
    • выписка на определенную дату (формируется в течение 1 рабочего дня сдаты письменного запроса клиента);
    • справка об операциях за период (формируется в течение 1 рабочего дня с даты устного запроса клиента).

По запросу указанные документы могут быть высланы Почтой России на адрес, указанный в анкете.

По Почте России (если Вы находитесь в другом городе)

Предоставить по электронной почте на адрес [email protected] следующую информацию:

  • наименование фонда, паи которого подлежат обмену;
  • количество паев, подлежащих обмену;
  • наименование фонда, на паи которого будет осуществлен обмен.

Обратите внимание: в соответствии с Правилами фонда, документы (в том числе заявки на приобретение и погашение паев), направленные Почтой России отправлениями 1-го класса, ценным письмом или бандеролью приниматься НЕ БУДУТ (будет направлен официальный отказ в приеме документов), в связи с отказом Почты России доставлять такие отправления адресату в сроки, предусмотренные Правилами фонда.

Датой приема заявки, полученной посредством почтовой связи, считается дата получения письма Управляющей компанией.

Вам будет возвращен по почте один экземпляр заявки, подписанный со стороны Управляющей компании.

По итогам операций (не ранее, чем через 3 рабочих дня) Вы можете запросить в компании следующие документы:

  • выписка по лицевому счету и уведомление об операции (формируется по устному запросу на следующий день после проведения операции);
  • выписка на определенную дату (формируется в течение 1 рабочего дня сдаты письменного запроса клиента);
  • справка об операциях за период (формируется в течение 1 рабочего дня с даты устного запроса клиента).

Порядок и сроки выдачи паев по результатам обмена

Операцию обмена можно разделить на 2 этапа: списание паев фонда, по которому подается заявка, и зачисление паев фонда, паи которого приобретаются в результате обмена.

Списание паев фонда, по которому подается заявка, осуществляется по расчетной стоимости, определяемой на рабочий день, предшествующий дате внесения расходной записи в реестре. Сумма денежных средств рассчитывается как произведение количества погашаемых паев на расчетную стоимость пая.

  • Расходная запись при обмене на паи открытых фондов осуществляется в срок не более 5 рабочих дней со дня принятия заявки на обмен.
  • Расходная запись в реестре при обмене на паи интервального фонда осуществляется в срок не более 5 рабочих дней с даты закрытия интервала, если заявка на обмен подана во время интервала, или в срок не более 5 рабочих дней с даты окончания ближайшего интервала, следующего за датой приема заявки.

Зачисление паев фонда, паи которого приобретаются в результате обмена, осуществляется по расчетной стоимости, определяемой на рабочий день, предшествующий дате совершения приходной записи в реестре. В случае обмена на паи открытых фондов эта дата совпадает с датой внесения расходной записи в реестр фонда, паи которого подлежат обмену. В случае обмена на паи интервального фонда расчетная стоимость пая определяется на дату окончания интервала. Количество выдаваемых паев рассчитывается путем деления суммы денежных средств, полученных от погашения обмениваемых паев, на расчетную стоимость пая фонда, паи которого приобретаются в результате обмена. Количество паев округляется до 5 знака после запятой. Надбавки и скидки при обмене паев не взимаются.

Отследить операции по Вашему лицевому счету, а также стоимость Вашего портфеля Вы можете в Личном кабинете пайщика.

Ответы на часто задаваемые вопросы

Документы предоставляемые юридическим лицом:

1. Комплект документов, предоставляемый юридическим лицом при оформлении заявки на приобретение паев:

  • устав, со всеми внесенными изменениями и дополнениями;
  • учредительный договор (при наличии), со всеми внесенными изменениями и дополнениями;
  • свидетельство о государственной регистрации юридического лица;
  • свидетельство о внесении в ЕГРЮЛ записи о государственной регистрации юридического лица, зарегистрированного до 01.07.2002 г.;
  • свидетельство о внесении записи в ЕГРЮЛ о государственной регистрации изменений, вносимых в учредительные документы;
  • свидетельство о постановке юридического лица на налоговый учет;
  • документ, подтверждающий избрание (назначение) на должность лица, имеющего право действовать без доверенности от имени юридического лица;
  • Указанный комплект документов предоставляется в 2 экземплярах — нотариально заверенный, а также заверенный юридическим лицом.
  • документ, удостоверяющий личность представителя юридического лица, подающего заявку (действующего на основании доверенности или на основании Устава);
  • доверенность на представителя юридического лица, заверенная юридическим лицом, с указанием соответствующих полномочий (подача заявок на приобретение, обмен, погашение паев). Предоставляется в случае подачи заявки представителем юридического лица, действующим на основании доверенности;
  • полные банковские реквизиты рублевого счета юридического лица (наименование банка, расчетный счет, ИНН банка, корреспондентский счет, БИК).

2. Документы, предоставляемые юридическим лицом при оформлении заявки на погашение паев:

  • документ, удостоверяющий личность представителя юридического лица, подающего заявку (действующего на основании доверенности или на основании Устава);
  • доверенность на представителя юридического лица, заверенная юридическим лицом, с указанием соответствующих полномочий (подача заявок на приобретение, обмен, погашение паев). Предоставляется в случае подачи заявки представителем юридического лица, действующим на основании доверенности;
  • полные банковские реквизиты рублевого счета юридического лица (наименование банка, расчетный счет, ИНН банка, корреспондентский счет, БИК).

3. Документы, предоставляемые юридическим лицом при оформлении заявки на обмен паев:

  • устав, со всеми внесенными изменениями и дополнениями;
  • учредительный договор (при наличии), со всеми внесенными изменениями и дополнениями;
  • свидетельство о государственной регистрации юридического лица;
  • свидетельство о внесении в ЕГРЮЛ записи о государственной регистрации юридического лица, зарегистрированного до 01.07.2002 г.;
  • свидетельство о внесении записи в ЕГРЮЛ о государственной регистрации изменений, вносимых в учредительные документы;
  • свидетельство о постановке юридического лица на налоговый учет;
  • документ, подтверждающий избрание (назначение) на должность лица, имеющего право действовать без доверенности от имени юридического лица;
  • Указанный комплект документов предоставляется в 2 экземплярах — нотариально заверенный, а также заверенный юридическим лицом.
  • документ, удостоверяющий личность представителя юридического лица, подающего заявку (действующего на основании доверенности или на основании Устава);
  • доверенность на представителя юридического лица, заверенная юридическим лицом, с указанием соответствующих полномочий (подача заявок на приобретение, обмен, погашение паев). Предоставляется в случае подачи заявки представителем юридического лица, действующим на основании доверенности;
  • полные банковские реквизиты рублевого счета юридического лица (наименование банка, расчетный счет, ИНН банка, корреспондентский счет, БИК).

Если у юридического лица уже открыт лицевой счет в реестре владельцев паев фонда, паи которого приобретаются в результате обмена, предоставляются только:

  • документ, удостоверяющий личность представителя юридического лица, подающего заявку (действующего на основании доверенности или на основании Устава);
  • доверенность на представителя юридического лица, заверенная юридическим лицом, с указанием соответствующих полномочий (подача заявок на приобретение, обмен, погашение паев). Предоставляется в случае подачи заявки представителем юридического лица, действующим на основании доверенности;
  • полные банковские реквизиты рублевого счета юридического лица (наименование банка, расчетный счет, ИНН банка, корреспондентский счет, БИК).

Официальные документы и отчетность

На данной странице содержится информация об официальных документах фонда, которые должны раскрываться в соответствии с законодательством РФ.

Вы можете подписаться на рассылку документов, публикуемых в соответствии с требованиями Указания Банка России от 02.11.2020 г. № 5609-У.

Источник https://internationalwealth.info/offshore-foundations-trusts/types-investment-funds-bahamas/

Источник https://arsagera.ru/products/opifsi_arsagera_-_fond_smeshannyh_investicij/

Источник

Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: